Cours Raydium

Contrairement aux AMM traditionnels qui isolent la liquidité au sein de pools autonomes, Raydium connecte directement la liquidité on-chain à un carnet d'ordres à cours limité centralisé (initialement Serum, aujourd'hui OpenBook). Ce modèle hybride permet aux fournisseurs de liquidité d'accéder à un flux d'ordres plus large à travers tout l'écosystème et offre la possibilité d'exécuter des ordres à cours limité sur Solana. De plus, Raydium permet la création sans permission de pools pour les actifs récemment lancés et ceux de la longue traîne, propose des pools de market making à liquidité concentrée (CLMM), et intègre la plateforme de lancement AcceleRaytor.

Le token natif RAY remplit plusieurs fonctions d'utilité clés au sein de l'écosystème Raydium :

• Staking : Staker des RAY permet aux détenteurs de générer des récompenses supplémentaires provenant des frais de protocole et des émissions de tokens.
• Yield Farming et incitations à la liquidité : Les tokens RAY sont distribués sous forme de récompenses de liquidity mining aux utilisateurs qui apportent du capital aux pools standards et sans permission (permissionless).
• Gouvernance : Il confère aux détenteurs de tokens des droits de vote pour participer à la gestion du protocole et aux prises de décision.
• Launchpad AcceleRaytor : Détenir ou staker des RAY donne accès aux lancements de projets et aux Initial DEX Offerings (IDOs) sur la plateforme AcceleRaytor de Raydium.

Raydium a été lancé en février 2021 en tant que pionnier du modèle d'AMM hybride sur la blockchain Solana.

Les utilisateurs peuvent utiliser le token RAY de plusieurs manières :

• Générer des rendements passifs : Staker des RAY dans les pools de staking natifs ou déposer de la liquidité dans les pools et les farms de Raydium pour obtenir des récompenses du protocole.
• Gouvernance de la plateforme : Utiliser RAY pour voter sur les propositions relatives à la plateforme et à la gestion de la trésorerie.
• Accéder à de nouveaux projets : Utiliser RAY pour participer aux lancements de tokens sur le launchpad AcceleRaytor.
• Trader et échanger : Acheter, vendre et échanger (swap) des RAY contre divers crypto-actifs sur des exchanges décentralisés ou via des plateformes centralisées telles que SwissBorg, avec plusieurs devises fiat.

Raydium peut être acheté sur l'application SwissBorg en quelques clics. Téléchargez l'application pour Android ou iOS et échangez des cryptomonnaies instantanément au meilleur prix.

Raydium a été créé pour remédier à la fragmentation de la liquidité et aux inefficacités de trading dans la DeFi. Les AMM traditionnels sont souvent confrontés à un slippage élevé et à des pools de liquidité isolés, tandis que les premiers DEX à carnet d'ordres se heurtaient à des contraintes de rapidité et de coûts sur les autres réseaux. Raydium résout ce problème en tirant parti du haut débit de Solana pour intégrer la liquidité des AMM directement à un carnet d'ordres centralisé on-chain (CLOB), offrant ainsi une liquidité partagée à l'ensemble de l'écosystème, la création de marchés sans permission, ainsi que des swaps rapides et économiques.

Le token RAY dispose d'une offre totale de 555 millions de tokens répartis selon différentes allocations :

• Réserve de minage (34 % – 188,7M RAY) : Distribuée via des émissions de liquidité sur environ 120 mois, avec une réduction de moitié (halving) du budget tous les six mois.
• Partenariats et écosystème (30 % – 166,5M RAY) : Réservée au soutien des initiatives communautaires, des contributeurs et des subventions (grants) pour l'écosystème.
• Équipe (20 % – 111M RAY) : Allouée avec une période de blocage (lockup) de 1 à 3 ans.
• Liquidité (8 % – 44M RAY) : Destinée à assurer la liquidité de la plateforme.
• Communauté et phase Seed (6 % – 33,3M RAY) : Allouée aux premiers soutiens et à la communauté.
• Conseillers (2 % – 11M RAY) : Soumis à une période de blocage (lockup) de 1 à 3 ans.

Raydium permet d'effectuer des transactions quasi instantanées à des frais réduits en étant directement développé sur la blockchain Solana. En tirant parti de la rapidité de transaction et de la scalabilité sous-jacentes de Solana, Raydium traite d'importants volumes d'échange avec des frais de transaction minimes par rapport à d'autres réseaux, évitant ainsi les goulots d'étranglement habituels liés à la congestion du réseau.

Raydium fonctionne selon une structure de gouvernance communautaire alimentée par le token RAY. Les détenteurs de tokens peuvent contribuer à la gestion de la plateforme et voter sur les ajustements du protocole. De plus, le protocole a historiquement alloué une partie des frais de trading (comme 12 % des frais de type taker) à des rachats de RAY déposés dans un portefeuille contrôlé par une DAO, les futures structures de frais et les mécanismes de trésorerie étant régis par les décisions de la communauté.

La vision à long terme de Raydium est d'établir et de maintenir une position de leader parmi les AMM et les fournisseurs de liquidité sur Solana. En développant la liquidité à travers l'écosystème, en soutenant l'afflux d'actifs cross-chain via des bridges comme Wormhole, et en offrant une infrastructure de pools sans permission, Raydium vise à stimuler l'évolution globale de la finance décentralisée aux côtés de sa communauté et de ses partenaires de l'écosystème.